"녹십자, 차별화된 사업으로 장기 성장성 확보"

메리츠종금증권은 녹십자에 대해 차별화된 사업으로 장기 성장성을 확보했다며 투자의견 매수, 목표주가 18만5천원을 유지했다.

송광수 연구원은 "백신과 혈액제제의 해외 진출 가시화로 2015년 매출이 국내 9천억원, 해외 6천억원 등 1조5천억원을 달성할 것으로 보인다"고 밝혔다.

PAHO(범미보건기구)에 수두백신을 납품(660만불)하면서 기술과 가격 면에서의 경쟁력을 입증했고 2012년부터는 독감백신의 PAHO 납품도 기대된다고 분석했다.

또한 美 ASD와 IV글로불린(면역강화제), 그린진F(혈우병A, 유전자 재조합)의 북미 수출 MOU를 체결했다며 美FDA 승인을 얻는다면 2015년부터 3년간 4억8천만달러의 매출이 기대된다고 관측했다.

송 연구원은 "전일 태반치료제 라이넥의 효능이 검증돼 내년 실적에 긍정적인 영향을 줄 것으로 기대된다"며 "인태반제제의 효능 이슈로 2009년 매출이 급감했지만 재평가 품목 중 유일하게 만성 간질환과 간기능 개선 효과를 입증했다"고 설명했다.

4분기에는 지난해 신종 독감백신 실적의 기저효과가 발생할 것이라며 기저효과 제외시 4분기 매출은 약 8% 성장한 1천602억원, 영업이익은 151억원을 기록할 것으로 전망했다.