※Today's Pick은 매일아침 여의도 애널리스트들이 발간한 종목분석 보고서 중 투자의견 및 목표주가가 변경된 종목을 위주로 한국경제 기자들이 핵심 내용을 간추려 전달합니다.<hr style="display:block !important; margin:25px 0; border:1px solid #c3c3c3" />
??당신이 잠든 사이
·다우 32803.47(+0.23%)
·나스닥 12,657.55(-0.50%)
·S&P500 4,145.19(-0.16%)
·미 국채 10년물 연 2.8268% (0.0139%포인트)
·WTI 89.01달러(+0.53%)
·달러인덱스 106.621(+0.88%)
??오늘의 일정
[국 내]
·실적발표-CJ제일제당, 에스디바이오센서, 메리츠증권, 한국항공우주 등
·브릿지바이오테라퓨틱스, 세계폐암학회 구두발표
??주목할 만한 보고서
고려아연-"두 가지 Big News"
??목표주가 : 67만원→72만원 / 현재주가 : 51만6000원투자의견 : 매수(유지) / 키움증권
[체크 포인트]
-한화그룹에 지분율 5%에 해당하는 제3자배정 유상증자를 통해 4718억원을 조달하고, 향후 수소 등 신사업분야에서 전략적 파트너쉽 강화키로 발표.
-2차전지용 동박 자회사 케이잼이 총 7356억원을 투자해 동박 생산능력을 현재 1만3000?에서 2027년말까지 6만?으로 확대한다고 발표.
-'트로이카 드라이브'를 통한 중장기 성장성이 점점 더 구체화되고 있으며, 이를 반영해 목표주가를 상향조정.
셀트리온-"분기마다 좋아지는 그림"
??목표주가 : 22만원→25만원 / 현재주가 : 19만7000원투자의견 : 매수(유지) / 하나증권
[체크 포인트]
-2022년 연결기준 매출 2조4079억원, 영업이익 8271억원을 기록할 것으로 전망, 기존 추정치대비 상향 조정.
-상반기 고속성장한 램시마IV와 제약, 케미컬 부문 매출에 하반기에는 내년 출시를 앞둔 베그젤마와 유플라이마 매출이 더해지며 분기마다 성장하는 실적을 보여줄 것.
-향후 유플라이마와 램시마SC가 북미시장에서 기대 이상의 점유율 보이면 멀티플 확장이 더해지는 주가흐름 가능할 것.
네이버-"하반기는 검색이 Safe Haven"
??목표주가 : 35만원(유지) / 현재주가 : 26만7000원투자의견 : 매수(유지) / 다올투자증권
[체크 포인트]
-2022년 하반기 인터넷 섹터내 검색광고 사업자의 투자 매력도 높음. 광고 상품별 차별화를 2분기 빅테크 실적을 통해서 확인.
-경기둔화 우려 높은 상황에서 광고주들은 성과측정 가능한 검색 광고를 선호할 것.
-경기둔화시 롱테일 구조에 기반한 네이버의 광고 및 이커머스 부문의 실적 안정성 부각될 것. 커버리지내 최선호 의견 유지.
CJ CGV-"피자도 있고, 맥주도 있고"
??목표주가 : 3만6000원→3만2000원 / 현재주가 : 2만1900원투자의견 : 매수(유지) / 대신증권
[체크 포인트]
-본사는 2022년 2분기에 10개 분기만에 영업이익 흑자 달성. 3분기 이후에는 연결 기준으로 흑자 전환 가능할 전망.
-3분기 최고 성수기를 맞이해 <한산>, <비상선언>, <헌트>, <공조2> 등 한국영화 블록버스터들이 대기중
-주가는 8월부터 전환가능한 4000억원 규모의 CB전환 가격과 CGV의 콜옵션 가격인 2만2000원~2만9000원 사이에서 등락할 전망.
LG유플러스-"무선이 조금 아쉽다"
??목표주가 : 2만2000원→2만원 / 현재주가 : 1만2600원 투자의견 : 매수(유지) / 대신증권
[체크 포인트]
-2분기 매출은 3조4000억원, 영업이익은 2500억원. 인건비 관련 일회성 비용 450억원 제외시 영업이익은 2900억원으로 양호한 실적.
-매출성장은 좋으나 IoT회선이 경쟁사들 대비 크게 증가하면서 ARPU(이용자당 평균 매출)기준으로 부진한 성과가 지속.
-2분기 ARPU는 전년동기대비 4.1% 감소. 1분기 이어 2개분기 연속 4%대 머물러
롯데쇼핑-"낮은 시장 기대치를 상회"
??목표주가 : 13만원(유지) / 현재주가 : 9만7000원투자의견 : 매수(유지) / 한국투자증권
[체크 포인트]
-2분기 연결기준 매출은 3조9019억원, 영업이익은 744억원을 기록. 영업이익이 시장기대치를 27% 상회.
-백화점의 호실적과 시네마의 턴어라운드가 2분기 실적 호전에 기여.
-리오프닝과 매장의 리뉴얼 효과 등으로 하반기에 백화점·마트 등 오프라인 유통 채널의 양호한 외형 성장 예상.
현대코퍼레이션-"눈에 띄게 회복된 실적"
??목표주가 : 2만5000원(유지) / 현재주가 : 1만6750원 투자의견 : 매수(유지) / 하나증권
[체크 포인트]
-2분기 매출은 1조6000억원으로 전년동기 대비 95.5% 증가. 상용에너지를 제외한 전 사업부문에서 외형성장 시현. 원자재 가격 상승으로 제품 가격도 강세를 보인 덕분.
-최근 원자재 가격 하락으로 철강, 석유화학의 피크아웃 우려가 제기되고 있지만 매출시현이 지연됐던 승용부품 부문의 정상화로 하반기에도 전년대비 성장 흐름 이어질 것으로 기대.
-컨테이너 물류 운임이 점차 안정화되면서 물류비용 부담도 완화될 수 있어 이익률 회복 추세는 지속될 것.
엠씨넥스-"변화는 시작, 3Q 회복"
??목표주가 : 5만원(유지) / 현재주가 : 3만4150원투자의견 : 매수(유지) / 대신증권
[체크 포인트]
-2분기 연결기준 영업이익은 42억원으로 흑자전환했지만 종전 추정 및 컨센서스 하회. 삼성전자의 스마트폰 판매 감소로 카메라모듈이 전분기대비 25.4% 감소하고 고정비 부담 증가한 탓.
-2분기 실적 부진은 주가에 선반영됐다고 판단. 3분기 매출과 영업이익은 전분기대비 증가세로 전환 전망.
-특히 자동차의 생산 정상화, 전장화 영향으로 전장용 카메라 매출도 동시에 확대될 것으로 기대.
롯데렌탈-"다시 한번 분기 최대 실적 달성"
??목표주가 : 6만1000원(유지) / 현재주가 : 3만8150원 투자의견 : 매수(유지) / NH투자증권
[체크 포인트]
-2분기 연결기준 매출은 6839억원, 영업이익은 794억원. 피크아웃 우려와 달리 2분기에도 분기기준 사상 최대 실적을 경신
-중고차 판매와 오토렌탈 부문 모두 실적개선세 이어지고 있음. 금리상승 리스크 또한 렌터카 이용요금 인상을 통해 대응 가능.
-신규 성장 동력에 해당하는 중고차 온라인 B2C 플랫폼은 3분기 내부 테스트 거쳐 10월 예정대로 론칭 계획.
한샘-"실적 정상화에는 조금 더 기대람이 필요"
??목표주가 : 7만2000원(유지) / 현재주가 : 5만8300원 투자의견 : 매수(유지) / 삼성증권
[체크 포인트]
-2분기 연결기준 매출 및 영업이익은 모두 전분기대비 감소세를 보이며 컨센서스 크게 하회.
-주택 거래량 부진으로 인테리어 리모델링과 가구 모두 매출이 전분기 대비 감소한 반면, 원가 부담 증대는 지속된 영향.
-최근 목재 가격 하락등을 감안시 하반기에는 원가 부담 완화 기대. 다만 주택거래량 회복에는 시간이 소요될 것이기에 실적 정상화까지는 다소 시간이 필요할 것.
김동윤 기자 oasis93@hankyung.com
