신한투자증권은 23일 디지털대성이 의대관 확장으로 내년부터 오프라인 매출이 큰 폭으로 성장할 것으로 기대된다며 투자의견 '매수', 목표주가 9천600원으로 밝혔다.
주지은 연구원은 이날 보고서에서 "지난 8월 인수 완료한 호법강남대성기숙학원과 부산대성학원이 오프라인에서 안정적인 회원 수 확보를 지속하고 있다"며 "올해 상반기 수용인원을 40% 확장한 의대관 실적이 3분기부터 부분 반영되기 시작했으며 온기로 연결 실적이 반영되는 내년부터 오프라인 매출은 큰 폭의 성장이 가능하다"고 분석했다.
주 연구원은 "정부 예산안을 고려하면 2030년까지 의대 증원이 지속될 것으로 본다. 2026년 증원 규모는 협의 중이지만 증원은 변함없는 사실"이라며 "의대 증원으로 수익성이 높은 고등 오프라인 매출 비중이 2023년 15%에서 2025년 28%까지 상승할 것"이라고 예상했다.
디지털대성의 올해 주당 배당금은 전년 대비 300원 늘어난 500원으로, 배당수익률은 7.3%로 추정된다. 주 연구원은 "회사가 비과세 배당 등 주주환원책을 검토하고 있는 점도 긍정적"이라고 강조했다.
주 연구원은 디지털대성을 교육 업종 내 최선호 종목으로 꼽기도 했다.
(사진=연합뉴스)