가계대출 막히자 '방카슈랑스' 힘주는 은행

국민, 신한, 하나, 우리, 농협은행 등 5대 은행이 올해 방카슈랑스 판매를 통해 올린 수수료 수입이 4000억원을 넘어선 것으로 나타났다. 이미 지난해 전체 기록을 앞질렀다. 예금보다 수익률이 높은 저축보험을 앞세워 대거 실적을 쌓고 있다는 분석이 나온다. 정부의 고강도 가계대출 규제 등으로 ‘이자 장사’ 여건이 나빠진 상황임을 고려하면 방카슈랑스를 비롯한 비이자 사업을 확대하는 움직임이 더 활발해질 전망이다.

◇ 예금 대체 투자처로 부각

27일 금융권에 따르면 5대 은행의 올해 1~3분기 방카슈랑스 수수료 수입은 총 4385억원으로 작년 전체 실적(4130억원)을 뛰어넘었다. 2년간 빠르게 증가하며 비이자이익 개선에 기여하고 있다. 이들 은행의 모회사인 5대 금융지주의 올해 상반기 비이자이익은 8조5402억원으로 전년 동기 대비 8.9% 증가했다.

은행들은 금리 하락이 본격화한 지난해부터 저축보험을 내세워 방카슈랑스 실적을 늘리고 있다. 저축보험 공시이율은 연 2%대 초반, 5년 후 환급률은 5~15% 수준인 상품이 대부분이다. 10년 후 환급률은 10~20%대가 주를 이룬다. 원금과 이자에 모두 이자가 붙는 복리 구조다. 가입 기간이 10년 이상(중도 해지 포함)이면 1억원까지 이자소득세가 면제된다.

최근엔 미국 국채 등에 투자하는 금리 연동형 달러 저축보험(복리) 판매에 공을 들이고 있다. 이 상품은 고객의 달러 예치금을 미국 국채와 회사채 등 장기 외화채권에 투자해 수익을 낸다. 기본이율은 연 4%대 후반에서 5%대 초반으로 국내 은행의 1년 만기 정기예금 최고금리(평균 연 2.57%)보다 2%포인트 이상 높다. 환급률은 5년 후 15~20%, 10년 후 50~60% 수준이다. 채권 금리가 오르면 공시이율도 상승한다. 금리 하락으로 공시이율이 낮아져도 중도 해지를 통해 채권 가격 상승에 따른 차액을 손에 쥘 수 있다. 시중은행 관계자는 “채권 금리가 하락할수록 더 높은 수익률을 내는 구조”라고 설명했다.

◇ 이자 마진 축소 ‘방어’

은행권에선 방카슈랑스의 성장세가 이자 마진 축소를 어느 정도 방어해줄 것으로 기대하고 있다. 거듭된 금리 하락에 5대 은행의 2분기 순이자마진(NIM)은 평균 1.55%로 3년 만에 최저 수준을 기록했다. 하반기 가계대출 규제가 더 강해지면서 한동안 이자 마진 개선이 쉽지 않을 전망이다.

주요 은행은 이 같은 변화에 대처하기 위해 장기간 수수료를 벌 수 있는 사업구조를 짜는 데 힘을 쏟고 있다. 자산관리(WM) 사업이 대표적이다. 은행들은 최근 개인형퇴직연금(IRP) 수수료 인하 등을 내세워 퇴직연금 고객 유치전을 벌이고 있다. 패밀리오피스와 프라이빗뱅킹(PB) 센터 등 고액 자산가의 자산 운용을 전담하는 조직도 늘리는 데 한창이다.

투자금융 영업도 활발하다. 딜을 주선해 수수료를 받을 뿐 아니라 직접 투자에 참여해 이익을 거둘 기회를 잡을 수 있어서다. 도로 항만 철도 데이터센터 등 대형 시설의 투자자 유치를 맡는 인프라 금융에 특히 집중하는 분위기다.

김진성 기자 jskim1028@hankyung.com