원바이오젠의 2022년 4분기 연결 재무제표 기준 매출과 영업이익은 각각 66억원과 15억원으로 예상했다. 전년 동기 대비 매출은 21.0%, 영업이익은 252.9% 증가한 수치다. 이동건 연구원은 “매출은 예상에 부합하고, 영업이익은 약 10% 웃돌 것”이라고 말했다.
창상피복재 품목인 화장품용 하이드로콜로이드 매출의 유의미한 성장을 기대했다. 작년 4분기 원바이오젠의 화장품용 하이드로콜로이드 매출은 전년 동기 대비 301.9% 증가한 8억4000만원으로 예상했다. 국내외 협력사를 지속적으로 확보하면서 탄탄한 성장을 이어가고 있다는 게 이 연구원의 설명이다.
회사 매출에서 가장 큰 비중을 차지하는 폴리우레탄 폼드레싱 매출 역시 국내 주요 협력사의 공급 확대를 바탕으로 성장하고 있다고 했다. 2022년 4분기 폴리우레탄 폼드레싱 매출은 26억원으로, 전년 동기 대비 47.9% 증가할 전망이다.
자회사 제이앤코스의 지난해 4분기 매출은 15억9000만원으로, 수익성이 좋은 자체 개발 제품으로 제품군의 교체를 준비하면서 전년 동기 대비 10.0% 감소할 것으로 예상했다. 다만 2023년부터는 매출이 유의미하게 성장할 것으로 기대했다.
원바이오젠의 작년 4분기 영업이익률은 20%대를 유지할 것으로 추산했다. 증설 이후 자동화 설비 도입에 따른 원가율 개선 효과가 나타나고 있다는 것이다.
2023년은 원바이오젠의 연결 기준 매출과 영업이익은 전년 대비 각각 31.0%와 64.0% 증가한 363억원과 97억원으로 추정했다.
이 연구원은 “별도 매출은 주력 품목들의 고른 성장이 이어지는 가운데 국내외 신규 협력사 확보 효과를 바탕으로 높은 성장세를 이어갈 것”이라며 “특히 화장품용 하이드로콜로이드의 미국 유럽 중국 등 해외 진출도 가속화될 것”이라고 했다.
별도 영업이익률은 30%를 웃돌 것으로 예상했다. 자동화 설비 도입과 매출 고성장이 바탕이다. 제이앤코스는 수익성이 좋은 제품군 위주로 매출 비중(믹스)을 개선하면서 매출과 영업이익 모두 두 자릿수대 성장률을 기록할 것으로 예상했다.
김예나 기자 yena@hankyung.com