IBK투자증권은 27일 SK머티리얼즈에 대해 시장 지배력 확대에 더해 자회사의 실적 개선이 기대된다며 투자의견 매수, 목표주가 20만원을 제시했습니다
이민희 IBK투자증권 연구원은 "이 회사는 3D낸드와 OLED 전방산업 증설 계획에 맞춰 주력제품인 NF3, WF6의 생산력을 확대했다"고 밝혔습니다.
이어 이 연구원은 "이 덕분에 각 분야의 시장 점유율은 올해 43%, 30%로 상승했다"고 덧붙였습니다.
여기에 더해 최근에는 자회사 실적 개선 기대감이 커지는 점도 SK머티리얼즈에 긍정적인 요인입니다.
이 연구원은 "SK에어가스는 지난 2년간 생산력을 2배이상 늘렸으며 이에 따른 영업이익률도 지난해 대비 5%포인트 늘어난 30%를 기록할 전망"이라고 말했습니다.
이에 따라 내년 실적도 안정적인 개선세를 나타낼 것이란 분석이 나옵니다.
현재 수익성이 확대되고 있는 자회사인 SK에어가스, SK트리켐, SK쇼와덴코의 이익기여도가 올해 34%에서 내년 39% 확대될 전망이기 때문입니다.
IBK투자증권에 따르면 내년 SK머티리얼즈의 영업이익 추정치는 전년동기 대비 12% 늘어난 1992억원을 기록할 전망입니다.